Kevin Warsh nevének említése elhozta a tőzsdei kapituláció pillanatát a kriptovaluták piacára is. A longosok kivéreztetése után itt a menetrend a következő hét nap sorsdöntő amerikai adataihoz.
Amikor a Fed új elnökének neve elhangzott, a kriptopiacon is elszabadult a pokol. A Bitcoin, amely alig néhány napja még a 90 000 dolláros határt ostromolta, egyetlen drámai hétvége alatt szabadesésbe kezdett. A digitális aranynak hitt eszköz nem menedéket, hanem milliárdos veszteségeket hozott a spekulánsoknak, miközben a tőzsdei kapituláció szele minden kockázatos eszközt magával rántott, köztük a nemesfémekét is.
A Warsh-effektus: a végtelen pénz korszakának vége?
Kevin Warsh híres monetáris fegyelme és a „fordított Robin Hood” politikát elítélő retorikája a piac szemében egyet jelent a likviditási drog megvonásával. A hírre a dollárindex (DXY) kilőtt, ami reflexszerű eladási hullámot indított el a Bitcoin piacán is.
A Bitcoin árfolyama a 89 000-es szintről egészen 75 500 dollárig szakadt le január 31-én, ami több mint 11%-os zuhanást jelentett rövid idő alatt. Az ethereum (ETH) és a solana (SOL) még ennél is nagyobb pofont kapott, 10-15%-os mínuszokat produkálva.
Brutális számok: közel 5 milliárd dollárnyi pozíció égett el
A tőzsdei kapituláció legfájdalmasabb része a tőkeáttételes pozíciók kényszerértékesítése volt.
- Teljes likvidáció: 24 óra alatt 2,56 milliárdnyi pozíció semmisült meg szombaton a kriptotőzsdéken, péntektől vasárnap estig ez az érték közel 5 milliárd dollárra rúg.
- A longosok rémálma: A veszteségek 94%-át a vételi (long) pozíciók adták. A shortosok (eladók) mindössze 163 millió dollárnyi veszteséget könyveltek el, miközben a piac többi része vérzett.
- Egyetlen trader tragédiája: Egyetlen bálnát 222 millió dollárnyi Ether (ETH) pozícióból vágtak ki a Hyperliquid tőzsdén, ami a történelem egyik legnagyobb egyéni likvidációja lett.
A kriptopiac mindössze 4 hónap alatt 1,64 billió dollárt veszített értékéből. Ez a piac történetének legnagyobb visszaesése. A kutatások és elemzői vélemények (pl. CoinDesk, Bloomberg) szerint három fő oka volt, hogy a BTC együtt zuhant a nemesfémekkel:
- Likviditási igény: Amikor az arany- és ezüstpiacon milliárdos veszteségek keletkeztek, a nagy alapok (Hedge Funds) mindent eladtak, amin profitjuk volt, hogy fedezzék a margin callokat. A Bitcoin ekkor “likviditási forrásként” szolgált.
- ETF kiáramlások: Január végére a Spot Bitcoin ETF-ekből is megindult a tőkekivonás (kb. 817 millió – 1 milliárd értékben), ami tovább növelte az eladói nyomást.
- Warsh-effektus: Kevin Warsh monetáris fegyelme (a mérlegszűkítés/QT hangsúlyozása) drasztikusan megnövelte a dollár erejét. Mivel a BTC-t dollárban árazzák, az erősödő dollár reflexszerűen lenyomta a Bitcoin árfolyamát.
Sorsdöntő hét előtt: a következő 7 nap makró menetrendje
A piac most a sebeit nyalogatja, de a következő hét nap makrogazdasági adatai döntik el, hogy a tőzsdei kapituláció utáni felpattanás tartós lesz-e, vagy sem. Íme a legfontosabb időpontok (budapesti idő szerint):
- Hétfő 16:00 – USD ISM Manufacturing PMI: Az amerikai gyáripar egészségét méri. Ha erős, az gazdasági növekedést jelezhet, ami hatással lehet a részvény- és kriptopiacokra is, mivel befolyásolja a befektetői hangulatot és a kamatvárakozásokat.
- Kedd 16:00 – USD JOLTS Job Openings: Az amerikai betöltetlen álláshelyek száma képet ad a munkaerőpiac erősségéről. Ha sok a nyitott pozíció, az erős gazdaságot jelezhet, ami befolyásolhatja a jegybanki politikát.
- Szerda 14:15 – USD ADP Non-Farm Employment Change: A magánszektor új munkahelyeinek száma jelzi a gazdasági növekedés irányát és a kamatvárakozásokat.
- Szerda 16:00 – USD ISM Services PMI: A szolgáltatási szektor állapota. Ha az érték magas, az erős gazdasági aktivitást jelezhet, ami befolyásolhatja a kriptopiac hangulatát is.
- Csütörtök 14:30 – USD Unemployment Claims: Az új munkanélküli segélykérelmek száma. Ha ez a szám nő, az gyengébb munkaerőpiacra utalhat, ami befolyásolhatja a kockázatvállalási étvágyat.
Ezekben a kritikus időkben érdemes lehet a part mellől, csőre töltve és felkészülve figyelni, hogyan alakulnak a geopolitikai és a gazdasági események. Erre nyújthat részben megoldást, igaz kis mértékben (aki a kicsit nem becsüli, a nagyot nem érdemli) a Kripto Akadémia és a Bybit EU újabb közös befizetési promóciója. Ennek a részleteit innen éred el.
- Péntek 14:30 – USD Average Hourly Earnings: Az átlagos órabérek változása. A bérnövekedés fűti az inflációt, ami közvetve hatással van a kriptopiacokra a kamatokon keresztül.
- Péntek 14:30 – USD Non-Farm Employment Change (NFP): A hét legfontosabb adata, amely jelzi a gazdaság egészségi állapotát és alapjaiban mozgatja meg a BTC árfolyamát.
- Péntek 14:30 – USD Unemployment Rate: A munkanélküliségi ráta szintje kulcsfontosságú a befektetői hangulat szempontjából.
- Péntek 16:00 – USD Prelim UoM Consumer Sentiment: A Michigani Egyetem fogyasztói hangulatindexe az amerikaiak optimizmusát méri.
- Péntek 16:00 – USD Prelim UoM Inflation Expectations: Megmutatja, hogyan látják az emberek a jövőbeni áremelkedést, ami befolyásolja a jegybanki döntéseket.
A Bitcoin és a nemesfémek egyaránt áldozatul estek a tőzsdei kapituláció erejének. Bár a technikai szintek sérültek, a hosszú távú birtokosok (HODLerek) továbbra is halmozzák a Bitcoint a mélypontokon. A kérdés most az, hogy az eheti amerikai adatok tovább erősítik-e a dollárt, vagy esélyt adnak a kriptopiacnak a sebei begyógyítására.
Legyél Te is tag a Discord csatornánkon és vitassuk meg a legfrissebb gazdasági eseményeket. Kövesd Velünk online a szektor kriptopénzügyi híreit és elemzéseit, ahol naprakész hírfolyamunkban és jelentések szobánkban követheted a kriptovalutákkal és a világgazdasággal kapcsolatos eseményeket!
Még több hírt és információt olvasnál? Iratkozz fel YouTube csatornánkra! Ha pedig segítőkész és informatív kripto közösségre vágysz, látogass el Discord csatornánk valamennyi szobájába.
Brutális likvidációs sokk a tőzsdén! 40%-ot zuhant az ezüst ára pénteken!
/coinglass, coindesk, newsbtc, forex factory/